УДК 336.77

К ВОПРОСУ О СОВРЕМЕННЫХ ПОДХОДАХ К УПРАВЛЕНИЮ ФИНАНСОВЫМИ РИСКАМИ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ

Наталья Ивановна Денисова, канд. экон. наук, зав. кафедрой ««Финансы и кредит», e-mail: [email protected], Людмила Михайловна Чиженко, доцент кафедры экономики и финансов

e-mail: miss.chijenko@yandex, Рязанский филиал Московского университета имени С. Ю. Витте,

http://www.muiv.ru/ryazan

В статье представлены рискообразующие факторы банковской деятельности. Определены современные подходы к управлению финансовыми рисками коммерческих банков. Раскрыты направления снижения банковских финансовых рисков в современных условиях.

Ключевые слова: финансовые риски; коммерческие банки; управление; кредитные риски; факторы; риск; методы.

DOI: 10.21777/2307-6135-2017-1-80-83

Одним из наиболее важных моментов в экономической сфере Российской Федерации в период становления рыночных отношений является выработка эффективного механизма управления рисками предпринимательской деятельности. Всякого рода риски являются неотъемлемым атрибутом предпринимательства во всех секторах экономической и социальной сферы. Но особенно уязвим в этом аспекте банковский сектор, представленный сетью кредитных учреждений, основная часть которых являются коммерческими банками. Основным источником получения прибыли коммерческим банком является предоставление в ссуду своих кредитных ресурсов. В условиях нестабильности финансовой ситуации деятельность коммерческих банков сопряжена с наличием различного рода рисков, прежде всего связанных с возможностью невозврата, предоставленных ресурсов на заемной основе.

Заемная деятельность всегда сопровождается наличием рисков, предоставление кредитов изначально является рискованным видом бизнеса. Произошедшие за последние годы изменения на финансовых рынках, рост взаимодействия между страиами, интернационализация потоков денежных средств способствовали появлению новых возможностей развития для банков, но при этом имеет место и возникновение новых рисков. Очевидно, что полностью избежать риска в условиях рыночных принципов хозяйствования не представляется возможным, и тем более в условиях кризиса. Поэтому в качестве одной из приоритетных задач банковской деятельности рассматривается обеспечение минимизации финансовых рисков, что позволило бы обеспечить максимальную прибыль, снизив возможность потерь в процессе проведения кредитных операций. Поэтому важнейшей составляющей кредитной политики коммерческого банка является деятельность по управлению рисками банковской деятельности. Именно от эффективности управления финансовыми рисками коммерческого банка в процессе реализации им кредитной политики во многом зависит успех деятельности банка и возможности его дальнейшего развития.

Риску как экономической категории нет единого и четкого определения. В существующей литературе понятие риска, его свойств и элементов трактуется неоднознач-

но, нет единого подхода к пониманию его содержания, соотношения объективных и субъективных сторон. Разнообразие мнений о сущности риска объясняется, в частности, многоаспектностью этого явления, практически полным отсутствием его интерпретации в существующем законодательстве, а также недостаточным его учетом в реальной экономической практике и управленческой деятельности.

Возможность отклонения от предполагаемой цели, ради которой осуществлялась выбранная альтернатива;

Вероятность достижения желаемого результата;

Отсутствие уверенности в достижении поставленной цели;

Возможность материальных, нравственных и других потерь, связанных с осуществлением выбранной в условиях неопределенности альтернативы.

Указанные элементы в их взаимосвязи и взаимодействии отражают содержание риска. Обратим внимание на такой важный элемент риска, как наличие вероятности отклонения от выбранной цели - такие отклонения могут иметь как отрицательные, так и положительные последствия. Нельзя не отметить прямо пропорциональную связь между рискованностью и доходностью операций в рыночных условиях во всех сферах деятельности.

Кредитные организации, играя важную роль в экономической сфере современного мира, являются коммерческими структурами, деятельность которых преследует извлечение прибыли в качестве основной цели.

Существенной для обеспечения повышения эффективности деятельности банка является классификация рисков в зависимости от степени обеспечения его устойчивого развития.

Для обеспечения эффективного управления банковскими рисками важно выделять факторы, от которых зависят риски. С этих позиций традиционно выделяют группы внешних и внутренних рисков. В составе внешних рисков находятся политические, экономические, отраслевые, демографические, социальные, географические и прочие риски.

Управление риском включает разработку стратегии и тактики. Стратегия предполагает выработку направлений и способов для достижения поставленной цели, основанных на долгосрочном прогнозировании и стратегическом планировании. При выработке стратегии управления рисками необходимо исходить из соблюдения принципа безубыточности деятельности и направленности на обеспечение оптимального соотношения прибыльности и уровня принимаемых банком рисков.

Стратегией предопределяется тактика управления, включающая конкретные методы и приемы для достижения поставленной цели в конкретных условиях. Задачей тактики является выбор из всех решений, не противоречащих стратегии, наиболее оптимального варианта и наиболее приемлемых в конкретной ситуации методов и приемов управления, способствующих снижению степени риска.

В системе управления рисками могут быть выделены три основных этапа, состоящие в анализе риска (выявлении и оценке); контроле риска (мониторинге) и минимизация риска (нивелировании).

В качестве первого этапа рассматривается анализ риска, состоящий в определении и оценке риска. В процессе него выявляются факторы, влекущие увеличение или уменьшение конкретного вида риска при осуществлении определенных банковских операций.

В процессе следующего этапа - контроля риска - реализуются меры по своевременному выявлению риска с целью его снижения или исключения. Существуют три способа контроля риска: посредством внутреннего аудита, внешнего аудита и внутреннего контроля.

Отказ от риска (представляет собой уклонение от мероприятий, связанных с

риском, т. е. отказ от тех операций, которые содержат неприемлемый для банка риск, что означает также и отказ от получения части прибыли);

Снижение риска (реализуется в основном через самострахование - резервирование, диверсификацию, лимитирование, минимизацию);

Передача риска третьему лицу (реализуется посредством страхования, хеджирования, распределения).

Важным моментом в управлении кредитными рисками является анализ банком способности существующих и потенциальных заемщиков погашения основной суммы долга и внесения процентных платежей, а также путем получения залогов и поручительств. Необходимой является организация постоянного мониторинга и последующего контроля за просроченными остатками ссудной задолженности.

Управление риском происходит на трех уровнях. Для каждого уровня используются различные методы оценки риска и методы управления им.

1. Индивидуальный уровень: подразумевает анализ, оценку и разумное снижение рисков по конкретной сделке. Индивидуальное управление кредитным риском осуществляется, как правило, для сделок, не подпадающих под агрегированный уровень.

2. Агрегированный уровень: подразумевает разработку программ и выработку критериев, которым должна соответствовать сделка, что позволяет ограничивать величину принимаемых банком рисков. Управление кредитным риском на агрегированном уровне осуществляется, как правило, для типовых сделок с объемом кредитного риска, не превышающим установленной величины.

3. Портфельный уровень: подразумевает оценку совокупного кредитного риска, его концентрации, динамики и т. п., а также выработку предложений по установлению лимитов и управленческих решений в целях снижения риска.

В качестве основных факторов, повышающих кредитный риск, можно назвать:

Концентрацию кредитного риска, проявляющуюся в предоставлении крупных кредитов отдельным заемщикам или группе связанных заемщиков, а также если должники кредитной организации принадлежат к отдельным отраслям экономики, к одному географическому региону или в случае наличия иных обязательств, делающих их уязвимыми к воздействию одних и тех же экономических факторов;

Большую долю кредитов и других банковских контрактов, которые приходятся на испытывающих определенные финансовые трудности клиентов;

Частые или существенные изменения в политике банка по предоставлению кредитов;

Большую долю новых и недавно привлеченных клиентов, о которых у банка недостаточно информации;

Либеральную кредитную политику банка (предоставление кредитов при отсутствии необходимой информации);

Концентрацию деятельности банка в малоизученных, новых сферах;

Наличие необеспеченных ссуд или принятие в залог низколиквидного обеспечения.

Важную роль в обеспечении защиты от кредитных рисков играет организация банковского контроля, центральное место в котором занимает анализ качества кредитного портфеля.

Кредитный портфель выступает как главный источник доходов банка и в то же время - как основной фактор рисков при размещении активов. Его структурой и качеством предопределяется устойчивость деятельности банка, его репутация, величина финансовых результатов. Состав и структура портфеля тщательно анализируется кредитными работниками и высшими служащими с целью выявления чрезмерной концентрации кредитов в определенных сферах или у отдельных заемщиков, а также наличия проблемных ссуд.

Исключительно важную роль при этом играет организация банковского монито-

ринга как главнейшего метода банковского контроля. Его целью является контроль качества кредитного портфеля, проведение независимой экспертизы, своевременное выявление отклонений от принятых стандартов и установок кредитной политики банка.

В качестве основных его направлений могут быть названы следующие:

1. Совершенствование в области организационных вопросов.

2. Совершенствование в области методических вопросов.

Третьим направлением совершенствования риск-менеджмента является совершенствование методов управления кредитными рисками, одним из важнейших путей которого является повышение качества страховой защиты от кредитных рисков. Страхование кредитных рисков нечасто встречается в России и считается новым и недостаточно разработанным направлением. Но по мере насыщения рынка классическими страховыми продуктами и под давлением усиливающейся конкуренции у страховщиков возникнет необходимость в обращении к данному виду для удовлетворения потребностей страхователей и удержания своих рыночных позиций. Посредством страхования человек реализует одну из важнейших своих потребностей - потребность в безопасности .

В рамках сотрудничества страховщиков и банков постепенно становится очевидным интерес банков к страховой защите от кредитных рисков в связи с наращиванием объемов кредитования. В то же время многие российские страховщики еще не готовы принимать на страхование такие риски .

Страхование является сферой деятельности, достаточно жестко регламентируемой государством .

Страхование кредитных рисков для коммерческого банка будет иметь разновидности в зависимости от видов активных банковских операций, которым сопутствует кредитный риск, а также категорий заемщиков.

Литература

1. О банках и банковской деятельности: Федеральный закон РФ от 03.02.96 № 17-ФЗ.

2. Об аудиторской деятельности: Федеральный закон от 30.12.2008 № 307-Ф3.

3. Об организации внутреннего контроля в кредитных организациях и банковских группах: Положение ЦБ РФ от 16 декабря 2003 года № 242-П.

4. Вдовина О. Н. Страхование кредитных рисков банков. http://www.ins-education.ru.

5. Глущенко В. В. Управление рисками. Страхование. - М.: Инфра-М, 2009. 336 с.

6. Денисова Н. И., Чиженко Л. М. Страхование ответственности автовладельцев - новые региональные подходы // Потенциал социально-экономического развития Российской Федерации в новых экономических условиях: Материалы II Международной научно-практической конференции. 2016. С.177-186.

7. Денисова Н. И., Чиженко Л. М., Чиженко И. П. Страховой рынок России: проблемы и перспективы развития // Вестник Московского университета им. С. Ю. Витте. Сер. 1: Экономика и управление. 2016. № 1 (16). С. 51-57.

8. Лаврушин О. И., Афанасьева О. Н., Корниенко С. Л. Банковское дело: современная система кредитования. - М.: КноРус, 2012. 264 с.

9. Лаврушин О. И. Банковские риски. - М.: КноРус, 2012. 233 с.

10. Никитина Т. В. Банковский менеджмент. - СПб.: Питер, 2012. 160 с.

11. Тихомирова А. В. Риски в антикризисном менеджменте // Материалы международной научно-практической конференции. Вып. 2. - М.: ГУУ, 2008. С. 132-141.

To the issue of modern approaches to financial risk management of commercial banks

Natalya Ivanovna Denisova, Candidate of Economics, head. the department of finance and credit, Ryazan branch of Moscow Witte University

Lyudmila Mihaylovna Chizhenko placed seconds, associate Professor of Economics and Finance, Ryazan branch of Moscow Witte University

The article presents the risk factors of banking. Identified modern approaches to financial risk management of commercial banks. Revealed reduce banking risks in modern conditions.

Keywords: financial risks, commercial banks management, credit risk, factors, risk, methods.

Представляем Вашему вниманию бесплатный образец доклада к диплому на тему «Совершенствование методов оценки кредитного риска».

Слайд 1

Здравствуйте, уважаемые члены аттестационной комиссии!

Тема моей выпускной квалификационной работы — «Совершенствование методов оценки кредитного риска в коммерческом банке (на примере ОАО «Альфа-банк»)».

Актуальность темы обусловлена необходимостью управления кредитными рисками таким образом, чтобы одновременно снизить имеющиеся риски и достичь наибольшей доходности, при этом придерживаясь всех требований Центрального Банка РФ. С этой целью банк должен иметь на вооружении методы оценки риска, своевременно и достоверно идентифицировать риск, а так же методы регулирования, благодаря которым банк имеет возможность удерживать риски на приемлемом уровне.

Слайд 2

Целью работы является изучение кредитного риска предприятия на примере ОАО “Альфа – Банк”, а также приобретение практических навыков по работе с кредитным риском в банке.

Для достижения цели были поставлены задачи:

• изучение понятийного аппарата, связанного с кредитными рисками банка;
• изучение методов оценки и регулирования кредитного риска;
• изучение нормативной базы регламентирующей деятельность банка, и в частности, кредитного подразделения, в части работы по выявлению, оценке, регулированию кредитных рисков, а так же работу с проблемной задолженностью;
• анализ кредитного риска в конкретном банке, выявление имеющихся проблем и поиск путей их решения, применимых для банка.

Слайд 3

Кредитный риск представляет собой вероятность того, что стоимость активов, прежде всего кредитов, уменьшится в связи с неспособностью или нежеланием заемщика действовать в соответствии с условиями кредитования. На кредитный риск влияют как внешние, так и внутренние факторы. Поэтому говоря о кредитном риске целесообразно упоминать не только о нежелании заемщика выполнять обязательства перед кредитором, но и о тех факторах, которые могут привести к неспособности их исполнения.

Слайд 4

Точная и оперативная оценка кредитного риска является наиболее актуальной задачей для коммерческого банка, от ее точности и оперативности во многом зависит повышение доходности банковской деятельности. Оценка кредитного риска является первым этапом в системе управления риском. На оценке рисков базируется их минимизация.

Существуют различные подходы к работе с кредитным риском. Однако различия характерны не только для различных стран, но и методов работы с риском среди отечественных банков. Каждая кредитная организация имеет присущие ей особенности оценки кредитного риска. В первую очередь в связи с этим связана закрытость некоторой информации от внешних пользователей, например информации о применяемых скоринговых системах.

Создание системы мониторинга кредитного риска в режиме реального времени с применением специальных компьютерных программ учета и анализа данных позволяет оперативно реагировать на изменение величины кредитного риска, что является важным для успешного управления им.

Слайд 5

Используя методы анализа, а также классификацию и факторы кредитного риска нами проведен подробный анализ кредитных заявок, кредитного портфеля, резервов на возможные потери по ссудам, а также рассмотрены случаи просроченной задолженности по кредитам на примере АО “Альфа — Банк”.

Альфа-Банк, созданный в 1990 году, является универсальным финансовым институтом и оказывает широкий спектр банковских услуг высокого качества. Альфа-Банк располагает широкой региональной сетью, что позволяет ему успешно взаимодействовать с сетевыми клиентами. Присутствие Банка в регионах постоянно расширяется. По итогам отчетного года Альфа-Банк продемонстрировал значительные темпы роста операционного и стабильного банковского дохода, а также высокий уровень рентабельности. В структуре активов преобладающую долю занимал коммерческий банковский бизнес (около 46%), а также казначейские операции и управление активами/пассивами (21%). Основная доля обязательств также приходится на коммерческий банк (50%) и казначейские операции (29%).

Необходимо отметить, что изменения в структуре кредитного портфеля происходят за счет роста просроченной ссудной задолженности, что не может быть оценено положительно. За два года просроченная задолженность возросла на 35454576,84 руб. или на 17.57 %. При этом наиболее активный ее рост приходится на период с 2015 года по 2016 год.

ТОЛЬКО У НАС!

Доклад, презентация без предоплаты	бесплатных примеров	Доработки бесплатно	Срок от 1 часа	Гарантия низкой цены

Слайд 6

В соответствии с требованиями Центрального банка ОАО «Альфа-Банк» формирует резерв на возможные потери по ссудам. Размер резерва определяется на основании оценки категории качества ссуды, а так же на основании оценки обеспечения принимаемого по кредитной сделке. Принимая во внимание тот факт, что объемы кредитования в исследуемом периоде сокращались, можно было бы ожидать адекватного сокращения резерва на возможные потери по ссудам. Однако этого не произошло, напротив кредитный портфель банка становился все более рискованным, в результате чего банк вынужден был увеличивать резерв, с целью уберечь себя от рисков. По оценкам, проводимым работниками кредитующего подразделения, категория качества ссуд для многих заемщиков ухудшалась, что вызвано ухудшением финансового состояния заемщиков и не могло не отразиться на качестве обслуживания долга.

Слайд 7

Нами рассмотрены пути совершенствования методов оценки и регулирования кредитного риска банка. В частности, рассмотрены три варианта графика погашения кредита и определим наиболее приемлемый для предприятия и банка. Вариант 1. Банк кредитует предприятие с ежемесячным погашением части основного долга и процента по нему. Как видно из графика погашения кредита итог к выплате составляет 5350,00 тыс. рублей. Первоначальная сумма кредита составляла 5 000,00 тыс. рублей, используя данную схему предприятие выплатит сумму процентов в сумме 350,00 тыс. рублей.

Слайд 8

Вариант 2. Банк кредитует предприятие по следующей схеме возврата кредита: предприятие ежемесячно выплачивает процент по кредиту, а по истечению срока договора кредитования выплачивает всю сумму кредита и процент за последний месяц выплаты кредита. Расчет графика кредитования приведен в таблице. Как видно из графика погашения кредита по окончанию договора кредитования предприятие должно выплатит банку 5 700,00 тыс. рублей. Применяя данную схему погашения кредита, предприятие выплачивает банку проценты в сумме 700,00 тыс. рублей

Слайд 9

По третьему варианту ОАО «Альфа-Банк» кредитует предприятие по следующей схеме возврата кредита: возобновляемый гибкий кредит с поквартальной выплатой основного долга и с ежемесячным погашением процентов по его основной части. Как видно из графика погашения кредита по окончанию срока действия кредитного договора предприятие должно выплатить банку 5700,00 тыс. рублей. Используя данную схему, предприятие выплатит процентов в сумме 700,00 тыс. рублей.

Слайд 10

Рассчитав три графика погашения кредита наглядно видно, что для предприятия выгоден первый вариант погашения кредита, в этом случае процентные выплаты составят 350,00 тыс. рублей. Такой вариант погашения кредита в основном используется в банках, этот вариант является наименее рискованным для банка, так как предприятие ежемесячно уменьшает свой долг перед банком, следовательно, с каждым месяцем уменьшается риск непогашения кредита. Таким образом, ежемесячное погашение фиксированной суммы кредита и процента по нему, наиболее выгодно и наименее рискованно для банка.

Слайд 11

С точки зрения банка третий вариант погашения кредита выгоден как для ООО «Вира-плюс» так и для самого ОАО «Альфа-Банк», этот вариант не слишком рискованный для банка, а также отвечает всем законодательным требованиям по налогообложению прибыли банков с выданных кредитов. Этот вариант погашения кредита наиболее оптимален для представленного предприятия, а так же для предприятий данной отрасли.

Слайд 12

Проведенная работа позволила сделать выводы:

1. Кредитный риск банка является неотъемлемой частью банковской деятельности и заслуживает особого внимания.
2. Несмотря на то, что кредитный риск является наиболее характерным риском банка, методы работы с ним требуют постоянного совершенствования, что находит свое выражение в постоянно растущем интересе к данной проблеме со стороны банков.
3. Направления совершенствования работы с кредитным риском, изложенные нами, помогут более объективно оценивать кредитный риск при первоначальном рассмотрении кредитной заявки, что в дальнейшем благотворно скажется на качестве кредитного портфеля, а так же повысит платежную дисциплину клиентов.

Таким образом, Цель работы — изучение кредитного риска предприятия на примере ОАО “Альфа-Банк” – достигнута.

Спасибо за внимание! Доклад окончен.

Банковские риски разделяются на четыре категории: финансовые, операционные, деловые и чрезвычайные.

Финансовые риски включают два типа рисков: чистые и спекулятивные.

Чистые риски (кредитный риск, риски ликвидности и платежеспособности) могут при ненадлежащем управлении привести к убытку для банка.

Спекулятивные риски (процентный, валютный и рыночный (или позиционный) риски), основанные на финансовом арбитраже, могут иметь своим результатом прибыль, если арбитраж осуществляется правильно, или убыток - в противном случае.

Как любая организация, работающая в условиях рынка, банк подвержен риску потерь и банкротства. Руководство банка, стремясь максимизировать прибыль, одновременно желает свести к минимуму возможность возникновения убытков. Поддержание оптимального соотношения между доходностью и риском - одна из главных и наиболее сложных проблем управления банком.

Риск ассоциируется с неопределенностью, связанной с событиями, которые трудно или невозможно предвидеть. Кредитный портфель коммерческого банка подвержен всем основным видам риска, которые сопутствуют финансовой деятельности: риску ликвидности, риску изменения процентных ставок, риску неплатежа по ссуде. Последний вид риска особенно важен, так как непогашение ссуд заемщиками приносит банкам крупные убытки и служит одной из наиболее частных причин банкротств кредитных учреждений.

Кредитный риск зависит от экзогенных факторов, связанных с состоянием, экономической среды, конъюнктурой, и эндогенных, вызванных ошибочными действиями самого банка. Возможности управления внешними факторами ограничены, хотя своевременными действиями банк может в определенной мере смягчить их влияние и предотвратить потери. Однако основные рычаги управления кредитным риском лежат в сфере внутренней политики банка.

Минимизировать кредитные риски банков позволяет диверсификация ссудного портфеля, качество которого можно определить на основе оценки степени риска каждой отдельной ссуды и риска всего портфеля в целом.

Степень диверсифицированности кредитного портфеля - наличие отрицательных корреляций между ссудами или их независимость друг от друга.

Степень диверсификации трудно выразить количественно, поэтому под диверсификацией скорее подразумевается свод правил, которых должен придерживаться кредитор, таких как: непредоставление кредита нескольким предприятиям одной отрасли; непредоставление кредита предприятиям разных отраслей, взаимосвязанных друг с другом технологическим процессом, и т.д.

Стремление к максимальной диверсификации, представляющей процесс набора самых разнообразных ссуд, - это попытка сформировать портфель кредитов с максимально разнообразными видами рисков, для того чтобы изменения во внешней экономической среде, где функционируют предприятия-заемщики, не оказали отрицательного влияния на все кредиты. Происходящие изменения в экономической среде должны по-разному воздействовать на положение предприятий-заемщиков. Это означает, что под максимально дифференцированными видами рисков кредиторы понимают максимально разнообразное реагирование кредитов на события в экономике. В этом случае можно ожидать, что величина дохода не будет зависеть от состояния рынка и будет сохраняться.

Разные виды финансовых рисков, кроме того, тесно взаимосвязаны, что может существенно повысить общий банковский профиль риска. Например, банк, осуществляющий валютные операции, как правило, подвержен валютному риску, но он окажется также под дополнительным риском ликвидности и процентным риском в случае, если в нетто-позиции по срочным операциям будет иметь открытые позиции или расхождения в сроках требований и обязательств.

Депозитный риск - риск, связанный с возможностью невозврата депозитных вкладов (непогашения депозитных сертификатов). Данный риск встречается достаточно редко и связан с неудачным выбором коммерческого банка для осуществления депозитных операций организации.

45. Международные финансовые и кредитные институты.

МЕЖДУНАРОДНЫЕ ФИНАНСОВЫЕ ИНСТИТУТЫ

В целях развития сотрудничества и обеспечения целостности и стабилизации всемирного хозяйства в основном после Второй мировой войны были созданы международные валютно-кредитные и финансовые организации. Среди них ведущее место занимают Международный валютный фонд (МВФ) и группа Всемирного банка (ВБ).

МВФ и группа ВБ имеют общие черты. Они организованы по аналогии с акционерной компанией. Поэтому доля взноса в капитал определяет возможность влияния страны на их деятельность. Штаб-квартира МВФ и группы ВБ находится в Вашингтоне. Группа ВБ включает Международный банк реконструкции и развития (МБРР) и три его филиала.

Основные задачи МВФ заключаются в следующем:

– содействие сбалансированному росту международной торговли;

– предоставление кредитов странам-членам для преодоления валютных трудностей, связанных с дефицитом их платежного баланса;

– отмена валютных ограничений;

– межгосударственное валютное регулирование путем контроля за соблюдением структурных принципов мировой валютной системы, зафиксированных в уставе фонда.

МБРР, как и МВФ, предоставляют не только стабилизационные, но и структурные кредиты. Их деятельность взаимно увязана.

Специфика МБРР заключается в наличии у него трех филиалов:

1) Международная ассоциация развития (МАР, создана в 1960 г.), предоставляет льготные беспроцентные кредиты;

2) Международная финансовая корпорация (МФК, создана в 1956 г.), стимулирует направление частных инвестиций в промышленность развивающихся стран;

Многостороннее агентство по гарантированию инвестиций (МАГИ, создано в 1988 г.), осуществляет страхование.

Международные финансовые институты – МВФ и группа ВБ – играют важную роль в регулировании международных кредитных отношений.

Европейский банк реконструкции и развития (ЕБРР) создан в 1990 г., местонахождение – Лондон. Главная цель ЕБРР – способствовать переходу к рыночной экономике в государствах бывшего СССР, странах Центральной и Восточной Европы. ЕБРР кредитует проекты лишь в определенных пределах.

ЕБРР специализируется на кредитовании производства, оказании технического содействия реконструкции и развитию инфраструктуры, инвестициях в акционерный капитал, особенно приватизируемых предприятий. Преимущественные сферы деятельности ЕБРР, в том числе в России, – финансовый, банковский секторы, энергетика, телекоммуникационная инфраструктура, транспорт, сельское хозяйство.

Региональные валютно-кредитные и финансовые организации западно-европейской интеграции представляют собой составную часть ее институциональной структуры. Они преследуют цель укрепления интеграции и создания экономического, валютного и политического союза (ЕС). К основным региональным организациям ЕС относятся: Европейский инвестиционный банк (ЕИБ, Люксембург), Европейский фонд развития (ЕФР, 1958 г.), Европейский фонд ориентации и гарантирования сельского хозяйства (1969 г.), Европейский фонд регионального развития (ЕФРР, 1975 г.), Европейский валютный институт (ЕВИ, Франкфурт-на-Майне, 1994 г.).

Особое место среди международных валютно-кредитных организаций занимает Банк международных расчетов (БМР, Базель, 1930 г.). По существу это банк центральных банков. БМР содействует их сотрудничеству, принимает их депозиты и предоставляет кредиты.

Международные финансово-кредитные институты создавались и действуют на основе межгосударственных соглашений с целью регулирования международных экономических отношений. К ним относятся: Банк международных расчетов (БМР), МВФ, группа Всемирного банка, Европейский банк реконструкции и развития (ЕБРР), Европейский центральный банк (ЕЦБ).

Банк международных расчетов (БМР) – старейший мировой финансовый институт. Он был создан в 1930 г. на основе Гаагского соглашения центральных банков шести стран (Бельгии, Великобритании, Германии, Италии, Франции, Японии) и Конвенции этих государств со Швейцарией, где расположен БМР (Базель). Учредителями БМР и первоначальными подписчиками на его акции были наряду с центральными банками указанных стран коммерческие банки США во главе с банкирским домом Моргана. Федеральные резервные банки США имеют корреспондентские отношения с БМР. Представители США участвуют в форумах, организуемых БМР. В отличие от МВФ и Всемирного банка лидирующее положение в БМР принадлежит странам Западной Европы.

БМР – международный банк центральных банков. В настоящее время в БМР входят 34 страны, в т. ч. Россия (с 1996 г.).

Основные направления деятельности БМР :

1) содействие сотрудничеству между центральными банками в области денежно-кредитной и валютной политики в целях стабилизации международных валютно-кредитных отношений (осуществляет совместные валютные интервенции центральных банков с тем, чтобы поддержать курсы ведущих валют, организует встречи управляющих центральными банками с целью координации мировой валютной и кредитной политики);

2) агент и распорядитель в различных международных валютных, расчетных и финансовых операциях, доверенное лицо или банк-депозитарий по международным займам;

3) предоставление промежуточного кредита под гарантию центрального банка странам, ожидающим кредит МВФ;

4) ведущий информационно-исследовательский центр. Годовые отчеты БМР – одно из авторитетных экономических изданий в мире.

Созданный при БМР Базельский комитет по банковскому надзору опубликовал периодически обновляемый Базельский конкордат по проблеме совершенствования банковского надзора (особенно за международными операциями банков), разработал Базельское соглашение (1988 г.) о международной унификации расчета капитала и по стандартам капитала (Базель-1). Ведущие банки, в том числе российские, обязаны соблюдать эти требования. В начале 2000-х гг. разработаны новые требования (Базель-2) по определению достаточности капитала с учетом рисков, по банковскому надзору и соблюдению рыночной дисциплины (прозрачность и достоверность информации).

Международный валютный фонд (МВФ) признан в качестве главного межгосударственного органа регулирования мировых валютно-кредитных отношений. МВФ имеет статус специализированного учреждения ООН. Он был учрежден на Международной валютно-финансовой конференции ООН (1944 г.) в Бреттон-Вудсе (США) и начал функционировать в 1946 г. Место пребывания руководящих органов – Вашингтон (США). Членами МВФ являются 184 страны (2004 г.). Россия стала членом МВФ в 1992 г.

Капитал МВФ складывается из взносов государств-членов. Каждая страна имеет выраженную в специальных правах заимствования (СДР) квоту, определяющую сумму подписки (взноса) на капитал МВФ. Размер квоты устанавливается на основе удельного веса страны в мировой экономике. От величины квоты зависит количество голосов, которыми страна-член располагает в руководящих органах МВФ.

Основные направления деятельности МВФ :

1) осуществляет регулирование международных валютных отношений, а) создавая международные ликвидные активы в виде СДР для увеличения резервов стран-членов, б) регулируя режим валютных курсов стран-членов, в) добиваясь от них устранения валютных ограничений по текущим международным операциям;

2) регулирует международные кредитные отношения а) путем предоставления кредитов странам-членам, б) посредством оказания кредиторам и заемщикам посреднических услуг, а также в) как гарант платежеспособности стран-должников (достижение договоренности о предоставлении МВФ кредита расценивается как показатель международного доверия к стране-заемщице);

3) осуществляет постоянный надзор а) за макроэкономической и валютной политикой стран-членов и б) за состоянием мировой экономики. Государства обязаны регулярно предоставлять Фонду широкий набор сведений о состоянии их экономики.

Всемирный банк, илигруппа Всемирного банка – специализированное учреждение ООН. В группу входят: Международный банк реконструкции и развития (МБРР) и четыре его филиала (Международная ассоциация развития (МАР) , Международная финансовая корпорация (МФК) , Многосторонее агентство по гарантированию инвестиций (МАГИ) и Международный центр по урегулированию инвестицционных споров (МЦУИС). Место пребывания– Вашингтон.

Головная структура группы ВБ – МБРР. Он учрежден одновременно с МВФ на основе Бреттонвудских соглашений в 1944 г., начал функционировать с 1946 г. Непременное условие членства в МБРР – вступление в МВФ. Деятельность МБРР и МВФ взаимно увязана, они дополняют друг друга.

Целью создания МБРР была аккумуляция капитала с мирового рынка для финансирования экономики западно-европейских стран, подорванной в результате 2-й мировой войны. С середины 1950-х гг. МБРР переключается на кредитование экономики развивающихся стран. В 1990-х гг. объектом его деятельности становятся страны с переходной экономикой. Россия – член МБРР с 1992 г.

Основные направления деятельности МБРР :

1) инвестиционная деятельность в развивающихся странах по широкому спектру направлений (здравоохранение, образование и окружающая среда, инфраструктура, структурные экономические реформы);

2) аналитическая и консультатаивная деятельность по экономическим вопросам;

3) посредничество в перераспределении ресурсов между богатыми и бедными странами.

МБРР предоставляет долгосрочные кредиты (15-20 лет) как стабилизационные, так и структурные (на осуществление программ, направленных на структурные реформы в экономике).

Первые региональные банки развития были созданы в 60-х гг. в Латинской Америке (Межамериканский банк развития - МаБР ), Африке (Африканский банк развития – АфБР ), Азии (Азиатский банк развития – АзБР ). Главные цели их создания – долгосрочное кредитование проектов развития соответствующих регионов (инфраструктурных проектов, проектов развития предприятий добывающей и обрабатывающей отраслей).

В 1990 г. был учрежден Европейский банк реконструкции и развития (ЕБРР). Место пребывания – Лондон. Главная цель ЕБРР – способствовать переходу стран Центральной и Восточной Европы, в том числе СНГ, к рыночной экономике, развитию частной предпринимательской инициативы и поощрению инвестиций в регионе.

Основные объекты кредитования ЕБРР: частные фирмы или приватизируемые государственные предприятия, вновь создаваемые компании, включая совместные предприятия с участием иностранного капитала. ЕБРР сотрудничает с другими инвесторами и кредиторами в предоставлении кредитов и гарантий и в инвестировании средств в акционерные капиталы.

Основные напрвления деятельности ЕБРР:

1) финансовый, банковский секторы, энергетика, телекоммуникационная инфраструктура, транспорт, сельское хозяйство;

2) поддержка малого бизнеса;

3) консультативные услуги при разработке программ развития;

4) содействие приватизации предприятий, их структурной

перестройке и модернизации.

Европейский центральный банк (ЕЦБ) – наднациональный центральный банк. Он занимает ведущее положение в структуре институтов, ответственных за поддержание устойчивости евро и общей макроэкономической сбалансированности в Европейском Союзе (ЕС).

ЕЦБ и 12 центральных банков стран еврозоны образуют Евросистему. Евросистема во главе с ЕЦБ:

1) осуществляет эмиссию единой европейской валюты;

2) разрабатывает и несет ответственность за реализацию единой монетарной (денежно-кредитной и валютной) политики (определяя целевые ориентиры прироста цен и денежной массы, устанавливая ставку рефинансирования);

3) определяет лимит бюджетного дефицита и налагает санкции на страны-участницы, его превышающие.

В соответствии с Маастрихтским договором была создана и начала действовать с1 января 1999 г. Европейская система центральных банков (ЕСЦБ), которая состоит из ЕЦБ и центральных банков стран-членов ЕС.

Основная цель создания ЕСЦБ – содействие общей экономической политики ЕС. Эта цель определяет задачи ЕСЦБ:

хранение и управление официальными резервами иностранной валюты государств-членов;

содействие функционированию единой платежной системы взаимных оптовых расчетов в режиме реального времени (ТАРГЕТ);

содействие эффективному осуществлению надзора за деятельностью финансово-кредитных институтов.

В процессе ϲʙᴏей деятельности коммерческие банки подвергаются множеству рисков. В общем виде банковские риски разделяются на четыре категории: финансовые, операционные, деловые и чрезвычайные.

Финансовые риски, в ϲʙᴏю очередь, включают два типа рисков: чистые и спекулятивные. Чистые риски, в т.ч. кредитный риск, риски ликвидности и платежеспособности, могут при ненадлежащем управлении привести к убытку для банка. Спекулятивные риски , основанные на финансовом арбитраже, могут иметь ϲʙᴏим результатом прибыль, если арбитраж осуществляется правильно, или убыток – в противном случае.
Стоит отметить, что основные виды спекулятивного риска: процентный, валютный и рыночный (или позиционный)

Разные виды финансовых рисков, кроме того, тесно связаны друг с другом, что может существенно повысить общий банковский профиль риска. К примеру, банк, осуществляющий валютные операциитрадиционно подвержен валютному риску, но он окажется также под дополнительным риском ликвидности и процентным риском в том случае, если в нетто-позиции по срочным операциям будет иметь открытые позиции или расхождения в сроках требований и обязательств.

Операционные риски зависят от: общей деловой стратегии банка; его организации; функционирования внутренних систем, включая компьютерные и прочие технологии; согласованности политики банка и его процедур; мер, направленных на предотвращение ошибок в управлении и против мошенничества. Деловые риски связаны с внешней средой банковского бизнеса, в т.ч. с макроэкономическими и политическими факторами, правовыми условиями и условиями регулирования, а также с общей инфраструктурой финансового сектора и системой платежей. Чрезвычайные риски включают все типы экзогенных рисков, кᴏᴛᴏᴩые в случае реализации события способны подвергнуть опасности деятельность банка или подорвать его финансовое состояние и достаточность капитала.

Охарактеризуем финансовые риски, ᴏᴛʜᴏϲᴙщиеся к чистым рискам, т. е. приводящие в случае рискового случая только к отрицательным последствиям.

Депозитный риск – риск, связанный с возможностью невозврата депозитных вкладов (непогашения депозитных сертификатов) Данный риск встречается достаточно редко и связан с неудачным выбором коммерческого банка для осуществления депозитных операций предприятия. Важно заметить, что однако, при всем этом случаи реализации депозитного риска встречаются не только в нашей стране, но и в странах с развитой рыночной экономикой. За рубежом страхователем данного вида риска выступает банк, а страхование проводится в обязательной форме.

Кредитный риск – риск, связанный с опасностью неуплаты заемщиком основного долга и процентов, причитающихся кредитору. Причинами возникновения кредитного риска могут быть недобросовестность заемщика, ухудшение конкурентного положения конкретной фирмы, неблагоприятная экономическая конъюнктура.

Финансовый риск - вероятностная характеристика события, которое в отдаленной перспективе может привести к возникновению потерь, неполучению доходов, недополучению или получению дополнительных доходов, в результате осознанных действий кредитной организации под влиянием внешних и внутренних факторов развития в условиях неопределенности экономической среды. Для определения банковских рисков представляется целесообразным построить такую логическую цепочку, которая покажет, где находятся финансовые риски, что это такое и как общеэкономические риски в частности могут быть трансформированы в финансовые риски банков. Для этого и для уточнения классификации рисков мы разработали ряд собственных критериев, которым должна удовлетворять система рисков:

Соответствие цели конкретной организации. Как и любая коммерческая структура банки ставят своей целью получение прибыли, в то же время к целям банковских о

рганизаций добавляется цель обеспечения сохранности денежных средств и ценностей, размещенных на текущих счетах клиентов, полученных в управление или на хранение.

Отношение к регулированию, т.е. деление на внешние и внутренние. Внешние риски могут быть только учтены в деятельности, а на внутренние может быть оказано воздействие путем их изучения и минимизации, а в некоторых случаях возможна и их ликвидация.

Соответствие условиям банковской операции (срок, обеспечение, валюта платежа, соотношение кредитования крупных и мелких заемщиков, акционеров и инсайдеров).

Приемлемость системы рисков для осуществления последующего управления и контроля.

По принадлежности к активным и пассивным операциям и к определенному структурному подразделению. Так, в банках риски возникают в трех крупных подразделениях: Кредитное, Казначейство и Операционное. В кредитном подразделении в основном сталкиваются с кредитными рисками. Казначейство при проведении активных операций принимает на себя, валютный риск, риск процентной ставки, портфельный, риск ликвидности, кредитный и другие. Операционное управление в основном связано с операционными рисками и рисками трансферта.

Система финансовых рисков в банках неотступно связана с развитием и совершенствованием банковской системы и банковского законодательства. На Западе система изучения банковских рисков получила достаточно широкое развитие, что неразрывно связано с процессами, проходящими в банковской мировой системе, в которой риск является неизбежной частью банковской деятельности.

Для западной финансовой системы конца 70-х - начала 80-х прошлого века был характерен стабильный рост доходности банков, чему способствовал ряд чрезвычайно благоприятных обстоятельств: возможность привлечения средств по низким процентным ставкам, невысокая конкуренция, вертикальная интеграция и широкий спектр предоставляемых услуг. Способствовал этому и верхний предел ставки процента, выплачиваемой по депозитам, установленный органами, регулирующими банковскую деятельность. Привлечению средств по низким процентным ставкам также послужило созданию банковских картелей. Банки, входящие в картель, как правило, имели между собой договоренность о ставке процента, выплачиваемой вкладчикам. Кроме того, значительный объем чеков, проходящих через банковские структуры в процессе инкассации, обеспечивал банки практически бесплатными пассивами.

Следует отметить, что благодаря излишне жесткой практике лицензирования в странах Западной Европы и США, искусственно сдерживающей возникновение новых банков, и, в некоторых случаях, созданию банковских картелей, значительно ограничивалась внешняя конкуренция, то есть конкуренция, исходящая из другой банковской юрисдикции для каждого из внутренних рынков. Количество институтов, уполномоченных выполнять определенные банковские функции, также имело значение для смягчения межбанковской конкуренции. Например, в Финляндии, в которой население к 1984 году насчитывало 4.8 миллионов человек, было 7 коммерческих, 272 сберегательных банка, 371 кооперативный банк, а также Почтовый банк с 3,500 отделениями. Вся эта сложная банковская система оставалась стабильной только благодаря ряду соглашений между банками, касавшихся ставки процента по депозитам (для контроля над издержками привлечения средств), а также соблюдению поделенных Центральным банком сегментов рынка среди различных типов Банков, ограничивающих их конкуренцию (например, кооперативные банки обслуживали сельскохозяйственные отрасли, сберегательные банки - потребителей, а крупные коммерческие банки - промышленность). "Джентльменское соглашение" о взаимном не проникновении на внутренние финансовые рынки друг друга существовало между швейцарскими и западногерманскими банками в течение десятилетий, вплоть до 1985 года. В банковской практике имеется множество подобных примеров. Кроме того, различные барьеры препятствовали "внешним" по отношению к данному рынку банкам привлекать средства с низкими издержками, иногда эти барьеры выступали в форме запрета на выдачу кредитов в национальной валюте (для иностранных банков) или на открытие филиала.

Расширение спектра услуг, предоставляемых банками, привело к тому, что банки стали универсальными, отвечающими финансовым нуждам большей части общества; традиционные банки выросли в "супермаркеты" финансовых услуг. "Вспомогательные" услуги, такие как биржевое маклерство, брокерская деятельность в сфере страховых услуг, и тому подобные, также вносят свою лепту в расширение видов банковских услуг и повышение прибыльности банковской деятельности. Появились международные банковские операции, которые включают:

кредитование экспортных операций,

кредитование международных сделок резидентов и обеспечение их денежными переводами и инвестиционными услугами,

открытие доступа к международному капиталу и денежным рынкам для поиска новых источников привлечения денежных средств.

Современная банковская система России начала складываться с 1989 года, с создания 5 специализированных банков, затем начали активно образовываться коммерческие банки. Всего было создано свыше 2500, а на 01.02.2005 г. осталось 145511, остальные не выдержали конкурентной борьбы и были упразднены. Коммерческие банки и кредитно-банковская система в целом в условиях России являются определяющими и одним из главных факторов сохранения и развития экономики, реализации и продвижения инвестиционных программ, в том числе государственных, все большего слияния промышленно-производственного и банковского капитала в форме финансово-промышленных групп.

Являясь зависимым элементом экономики, российские банки подвержены влиянию и мировых финансовых кризисов. Финансовые кризисы 1997-98 гг. на развивающихся рынках Юго-Восточной Азии, Южной Америки и России наглядно продемонстрировали сложность проблемы управления финансовыми рисками в банках. Успешное преодоление подобных кризисов обеспечивает финансово-кредитным институтам усиление рыночных позиций, поэтому максимальное смягчение последствий кризисных явлений на международных финансовых рынках является для подобных структур задачей исключительной важности; при этом клиентам банков также необходимо владеть информацией о методах управления рисками в обслуживающем их учреждении для повышения эффективности финансового менеджмента.

В ситуации" когда изменились условия функционирования коммерческих банков, достижение их целей становится возможным только за счет изменения качества управления. Однако, многие теоретические вопросы банковского риск-менеджмента остаются до настоящего времени недостаточно разработанными. Особенно это касается таких вопросов, как: концепция денежного потока, цена капитала, эффективность рынка капитала, портфельное управление активами, компромисс между доходностью и риском и др. В экономической литературе нет единства в трактовке отдельных терминов и понятий (надежность, устойчивость, стабильность и др.), далеко недостаточны для применения разработки методического характера.

Таким образом, основой функционирования эффективной системы управления финансовыми рисками становится их классификация.

По нашему мнению наиболее содержательной представляется классификация банковских рисков, предложенная Питером С. Роузом12, который выделяет следующие шесть основных видов риска коммерческого банка и четыре дополнительных вида. К основным видам риска П. Роуз относит следующие:

Кредитный риск

Риск несбалансированности ликвидности

Рыночный риск

Процентный риск

Риск недополучения прибыли

Риск неплатежеспособности

К другим важным видам риска Роуз П. относит еще четыре вида, которые он определяет следующим образом:

Инфляционный риск

Валютный риск

Политический риск

Риск злоупотреблений

Преимуществом данной классификации является то, что в эту систему включены как риски, возникающие внутри банка, так и риски, зарождающиеся пне банка и оказывающие влияние на его деятельность. Вместе с тем, в настоящее время такая классификация не может быть использована коммерческими банками для практического применения в виду своей укрупненности, а значит, необходима более подробная классификация с выделением групп и подгрупп риска, в зависимости от специфики проводимых банком операций.

Более показательной и практичной в применении служит классификация Шереметa А.Д., Щербакова Г.Н.13, достоинством которой является создание определенной системы рисков, включающей отдельные разновидности риска, а за основу принято деление рисков на внешние и внутренние. Это позволяет разделить риски, возникающие вне банка, и оказывающие влияние на операционную деятельность банка и риски, возникающие внутри банка, в процессе осуществления банком своей "производственной" деятельности. Это коренное отличие двух классов рисков определяет отношение к ним со стороны банков, способы контроля и возможности управления.

В предложенной схеме риски по виду отношения к внутренней и внешней среде банка классифицируются следующим образом:

риски, связанные с нестабильностью экономического законодательства и текущей экономической ситуации, условиями инвестирования и использования прибыли.

внешнеэкономические риски (возможность введения ограничений на торговлю и поставки, закрытия границ и т.д.).

возможность ухудшения политической ситуации, риск неблагоприятных социально-политических изменений в стране или регионе.

возможность изменения природно-климатических условий, стихийных бедствий.

колебания рыночной конъюнктуры, валютных курсов и т.д.

Внутренние:

связанные с активными операциями (кредитные, валютные, рыночные, расчетные, лизинговые, факторинговые, кассовые, риск по корреспондентскому счету, по финансированию и инвестированию и др.)

связанные с обязательствами банка (риски по вкладным и депозитным операциям, по привлеченным межбанковским кредитам)

связанные с качеством управления банком своими активами и пассивами (процентный риск, риск несбалансированной ликвидности, неплатежеспособности, риски структуры капитала, левереджа, недостаточности капитала банка)

связанные с риском реализации финансовых услуг (операционные, технологические, риски инноваций, стратегические, бухгалтерские, административные, риски злоупотреблений, безопасности).

В отличие от западной практики управления рисками, в России только недавно вышли указания ЦБ РФ в виде письма от 23.06.2004 № 70-Т "О типичных банковских рисках", в котором выделены 10 групп рисков: кредитный, страновой, рыночный, фондовый, валютный, процентный, ликвидности, правовой, риск потери деловой репутации и стратегический.

Кроме того, Центральный Банк предложил коммерческим банкам осуществлять контроль за рисками на трех основных уровнях: индивидуальном (уровень сотрудника), микро - и макроуровне.

К рискам индивидуального уровня относят риски, вызываемые последствиями неправомерных или некомпетентных решений отдельных работников.

К рискам микроуровня относят риски ликвидности и снижения капитала, формируемые решениями управленческого аппарат.

К рискам макроуровня относят риски, предопределяемые внешними по отношению к банку макроэкономическим и нормативно - правовыми условиями деятельности.

Основные документы, которыми руководствуются риск-менеджеры западных компаний в практической деятельности, разработаны Базельским комитетом по банковскому надзору14 и называются Принципы банковского надзора. Данный документ содержит 25 принципов, реализации которых призвана минимально необходимым условием обеспечения эффективного банковского надзора, а также комментарии к ним, базирующиеся на рекомендациях Базельского комитета и лучшей международной практике в сфере банковского дела и банковского надзора. Среди Базсльских принципов можно выделить принципы 6-15, связанные с рисками банковской деятельности. Интеграция российской банковской финансовой отчетности с Международными Стандартами Финансовой Отчетности (МСФО) несомненно, получит свое развитие в применении данных принципов в российской практике.

Международные аудиторские компании, работающие в России, на основании рекомендаций Базельского комитета разрабатывают собственные классификации рисков, примером может служить карта рисков 15>15 (подробная структура финансовых рисков коммерческого банка), созданная компанией "PricewaterhouseCoopers", получившая название GARP.

Похожие статьи