Инвестиции в основной капитал, что это

09 Апр

Инвестируем в основной капитал предприятия

Для того чтобы ваше предприятие развивалось и увеличивало экономические показатели, в него необходимо постоянно . Это помогает вовремя сменить оборудование, модернизировать производство или выпустить новую линейку продукции.

Наиболее интересный и выгодный план развития фирмы – это инвестиции в основной капитал предприятия. Последний включает активы предприятия: здания, технику, а некоторые специалисты относят сюда и персонал. способны качественно управлять процессами компании и предлагать новые идеи.

Инвестируя в основной капитал, вы тем самым увеличиваете качество предлагаемых услуг и повышаете спрос на свою продукцию. Такие вложения позволяют фирме наращивать свои объёмы на рынке и способствуют приобретению статуса лидера в производстве того или иного товара.

Если вы как руководитель не будете инвестировать в собственный капитал фирмы, долго она не просуществует или будет занимать последние места на рынке. Другое дело – объём этих вложений, он зависит от размера предприятия и средств владельца.

Важно отметить, что понятие инвестирования в основные средства существует и на уровне целого государства. В этом случае средства бюджета распределяются между строительством крупных объектов (стадионов, спортивных комплексов, медицинских учреждений) и реализацией межнациональных мероприятий (всевозможные чемпионаты мира). Сроки окупаемости таких вложений могут занимать несколько десятков лет.

Направления для вложений

Перед началом инвестирования вы должны определиться, какую именно часть основного капитала лучше спонсировать. От этого зависит дальнейшая продуктивность дел фирмы и приток денежных средств.

Существуют четыре основных направления вложений, одно из которых может выбрать владелец предприятия:

в основной капитал на длительный период – вложение средств в строительство новых объектов (зданий, производственных сооружений, складов). Этот процесс занимает несколько лет, после которых на счёт предприятия поступит первая чистая прибыль;
Вложения в краткосрочные программы, которые принесут доход до конца отчётного периода . К примеру, вы можете осуществить поставку небольшого нового оборудования, благодаря которому сможете механизировать отдельные виды производства. Окупаемость данного направления достаточно быстра, но и доход невелик, в отличие от объёмов при реальных инвестициях;
Выпуск ценных бумаг или выдача кредитов сторонним фирмам . Выпуская акции, вы сможете поднять репутацию и статус фирмы, привлечь новых инвесторов и задать новый темп развития своего предприятия. Оформление займов под небольшой процент позволит получить дополнительные средства и повторно использовать их в обороте. Главное, грамотно выбирайте заёмщиков, чтобы данный вид инвестирования не принёс убытков компании;
Оформление всевозможных разрешений на работу: лицензий, сертификатов, патентов. Такие вложения позволяют в дальнейшем увеличить стоимость вашего товара и повышают уверенность клиентов в надёжности фирмы.

Какую сферу выбрать

Существует определённая статистика, которая отображает уровень в основной капитал по разным сферам жизнедеятельности.

Инвесторы чаще всего проявляют интерес к следующим областям:

Строительству новых комплексов (жилых, торговых, офисных, спортивных);
Культурным мероприятиям;
Агропромышленному производству;
Частному оказанию коммунальных услуг;
Охоте и лесопромышленности, рыбному хозяйству;
Банковской сфере;
Торговым посредникам;
Образовательным учреждениям частного характера;
Туризму и ресторанным сетям;
Медицинским комплексам;
Транспорту и доставке;
Ремонту оборудования.

Конкретные объекты расходования средств

Осуществляя капитальные вложения в развитие , предприниматель, в первую очередь, должен задуматься над тем, что именно он будет финансировать, какие объекты производства заменять новыми.

Инвестиции в основной капитал включают следующие направления, гарантирующие высокую окупаемость:

Обучение наёмных работников – получение ими навыков в бухгалтерии, искусстве управлять активами, курсы личностного роста, семинары по повышению собственных продаж;
Увеличение штата сотрудников и образование дополнительных филиалов;
Проведение исследований – краш-тесты автомобилей, опросы клиентов, пилотные проекты;
Ремонт имеющегося оборудования для увеличения его функциональности и повышения качественных характеристик;
Покупка нового транспорта для увеличения объёма грузоперевозок или количества пассажиров;
Приобретение новых инструментов, имеющих высокое качество и длительный срок службы;
нового производственного здания для роста объёма продаж;
для сооружения дополнительных построек или ведения хозяйства.

Факторы воздействия на окупаемость инвестиций

Бывает так, что предприниматель деньги вложил, а доход от инвестиций почему-то не приходит или темпы его роста настолько малы, что владелец бизнеса сомневается в их целесообразности.

При осуществлении инвестирования в основной капитал необходимо учитывать, что на этот процесс действует множество факторов, которые в совокупности могут повлиять на результат самым разным образом.

Важно учитывать следующие моменты:

Конкурентные преимущества выпущенного товара. Сюда входит качество, оригинальность, польза для клиентов;
Использование мощности производства в таком режиме, чтобы оно смогло обеспечить поставку нужного объёма товара, но и не стояло без дела;
Продвижение услуг/товаров. – в СМИ, аренда рекламных баннеров на улицах города, раздача буклетов, опросы;
Целесообразное использование имеющихся средств. Их нужно тратить только на самое основное и грамотно подбирать подрядчиков, поставщиков, которые предлагают низкую цену и высокое качество;
Обращение за помощью к независимым профессионалам, которые помогут выявить недостатки предприятия и подскажут, как лучше управлять капиталом.

Что может повлиять на инвестиционный климат предприятия

Организуя приток средств в основной капитал, необходимо учитывать и то, что его дальнейшее развитие зависит не только от деятельности фирмы. Существуют и внешние события, которые могут повлиять на становление предприятия на рынке.

За пределами компании воздействие оказывают:

Текущий курс экономической политики государства – поддержка малого и среднего бизнеса, борьба с монополией, коррупцией;
Индекс-дефлятор – общий уровень цен на все товары по стране;
Налоговые ставки – их повышение заставляет многих уходить в теневой бизнес, инвестировать в который мало кто решится;
Социальное развитие в стране – чем беднее население, тем меньше спрос;
Уровень инвестиционного риска по стране – за последние годы инвестиции в основной капитал России значительно снизились, хотя и есть потенциал.

Что сдерживает инвестиции в основной капитал предприятия

По некоторым причинам не все владельцы предприятий, особенно начинающие, могут осуществлять инвестиции в основной капитал.

К таким сдерживающим фактам компании относятся:

Кризисное явление в экономике;
Боязнь всё потерять;
Малая сумма накоплений;
Непростая процедура получения кредита на развитие компании;
Высокие проценты по привлечённым средствам;
Низкий спрос на производимые товары;
Малый доход от вложений в основной капитал небольших фирм;
Прорехи в законах страны;
Старое оборудование или низкая мощность производства.

Инвестор должен понимать, что чем больше он вложит в основной капитал, тем больше он получит в дальнейшем прибыли от функционирования предприятия. Первый период после вливания денег в производство может быть убыточным для фирмы, но через некоторое время вы вернёте вложенные средства и начнёте получать доход.

Не вкладывая собственные деньги в предприятие, в том числе в основной капитал, вы не сможете поставить фирму на ноги и получать прибыль от своей деятельности. Только наличие первоначальных вложений поможет получить плоды своих трудов.

Источники инвестиций в основной капитал

Развитие собственного бизнеса путём повышения суммы основного капитала гарантирует успех грамотному руководителю. У каждого предпринимателя имеется несколько возможностей организовать процесс инвестирования.

Существует два вида средств вложения:

Собственные;
Привлечённые.

Структура инвестиций в основной капитал с использованием собственных средств включает:

Полученную прибыль;
Амортизационные отчисления.

Данные источники есть в каждой фирме и вполне подходят для целей вложения в основной капитал. Но здесь есть риск потери собственных активов при неграмотном подходе управляющего.

Менее рискованной и более привлекательной для предприятия считается доля привлечённых инвестиций в основной капитал:

Средства из бюджета страны – и другая денежная помощь от региона;
Выпуск собственных ценных бумаг – облигации и акции способствуют привлечению дополнительных средств;
Помощь стороннего инвестора – самый удобный вариант вложений. Если вы сумеете позиционировать свой проект правильно, и инвестор захочет вложить свои деньги, вы в любом случае ничего не потеряете даже при низком результате сделки. Инвестором может выступать как частное лицо, так и другая фирма с российскими корнями, а нередко могут осуществляться иностранные инвестиции в основной капитал;
Кредиты банков и других компаний. В настоящее время – это самый распространённый вид инвестирования.

Инвестиционная политика фирмы

Чтобы инвестиции приносили деньги, необходимо заниматься их планированием и расчётом, то есть, вести инвестиционную политику. Она затрагивает все способы привлечения и вложения активов фирмы. Самое первое место в ней уделяется вложениям в основной капитал. Он является фундаментом развития бизнеса и даёт старт развитию всего предприятия.

Разрабатывая инвестиционную политику, необходимо просчитать возможные сбои в производстве, поломки или аварии. На эти цели также необходимо выделять средства посредством инвестирования.

В целом, индекс инвестиций в основной капитал (показательность эффективности политики) затрагивает:

Основные и оборотные активы;
Резервные фонды и размеры накоплений;
Обновление оборудования;
Принятие решений и их реализацию по запланированным проектам;
Распределение полученных доходов на цели инвестирования;
Поиск источников средств для вложений;
Сферы инвестирования;
Учёт расходов и полученной прибыли, соотношение показателей;
Контроль за налоговыми отчислениями;
Дальнейшее реинвестирование активов.

Стратегии инвестирования основного капитала

Важный фактор существования фирмы – наличие стратегии развития. Дальнейшее функционирование предприятия будет зависеть именно от неё. Стратегия определяет направления инвестирования и задаёт темп дальнейшего использования активов.

При учёте инвестиций в основной капитал принимаются следующие решения, связанные с реализацией стратегии:

Разработка плана компании по вложению в основной капитал;
Структурирование бюджета фирмы;
Оценка влияния микроклимата фирмы и экономической обстановки в стране на рост основного капитала;
Планирование объёма и нишей вложения средств;
Подбор источников привлечения средств.

Основной капитал и его наращение в процессе жизнедеятельности фирмы позволяет реализовать стратегию в нужном направлении посредством инвестирования. Если руководитель сможет увеличить основной капитал за сравнительно небольшой период, то он однозначно поднимет темпы производства и будет следовать намеченной стратегии.

Как привлечь инвестора

Использование инвестиций в основной капитал при помощи только собственных средств неэффективно и занимает много времени. Для этих целей лучше , который пожелает раскрутить ваш бизнес и получить выгоду с этого через определённый период.

Такой человек, который захочет вложить средства в основной капитал фирмы, потребует для рассмотрения:

Бизнес-план;
Инвестиционный договор.

Не надейтесь, что даже при длительном сроке существования вашей фирмы, инвестор сразу же вложит деньги в ваши активы. Такие люди думают и о своей выгоде, которую они получат в ходе реализации проекта. Вы должны представить разработанный план таким образом, чтобы у инвестора не осталось сомнений в его прибыльности.

При этом необходимо грамотное составление договора. В нём прописываются все права и обязанности сторон сделки. Если вы упустите какой-то момент, то можете остаться и должником инвестора.

Важно предусмотреть такие пункты, которые прямо говорят о том, что если проект окажется невыгодным, вы не будете расплачиваться за это с инвестором. Главное, правильно сделайте все расчёты на этапе планирования, чтобы инвестирование действительно принесло свои плоды.

Чтобы заинтересовать потенциального инвестора, необходимо в подробностях рассказать, какую выгоду получит он лично от участия в вашем проекте. По желанию вы можете придумать и специальные условия для такого человека по завершении проекта. К примеру, он может получать ежемесячный доход с вашей прибыли или стать совладельцем бизнеса.

Разработка инвестиционного плана

Этап планирования при дальнейшем инвестировании основного капитала – это важнейший шаг к реализации проекта. Составлением бизнес-плана занимаются специалисты, если он готовится для крупной компании. Если у вас небольшое предприятие, и вы планируете привлекать средства из бюджета государства, то можете и сами написать бизнес-план.

Оценка инвестиций в основной капитал осуществляется по следующим пунктам, которые должны быть указаны при планировании инвестиций:

Цель вложений и её обоснование – какую пользу принесут вложенные активы;
Сумма, требующаяся для реализации проекта в общем и по каждому отдельному направлению. Счёт и прогнозирование показателей затрат инвестиций в основной капитал;
Срок, необходимый для осуществления поставленной цели;
Время, которое понадобится для возврата вложенных средств;
Прибыль, которую сможет получить предприятие и инвестор по окончании проекта.

Инвесторы – это люди, имеющие большие активы и желающие их приумножить. Для того чтобы привлечь такого человека в свой бизнес, потребуется приложить максимум усилий. От ваших стараний будет зависеть развитие вашей фирмы и становление вас как эффективного руководителя.

Обратитесь к посредникам, которые занимаются поиском инвесторов. Они предлагают свои услуги за плату, но и имеют широкую базу инвесторов;
самостоятельно или с помощью профессионалов;
Отдельно обозначьте для инвестора специальные выгодные условия;
Если у вас большая фирма, то вы можете проводить всевозможные семинары или мероприятия, направленные на состоятельные слои населения. Последние могут проявить интерес именно к вашей компании;
Разработайте качественную структуру управления своим предприятием. Внутри фирмы должен быть порядок всё время. Он способствует более быстрому продвижению дел и заключению выгодных сделок;
Заводите как можно больше деловых контактов, знакомьтесь с новыми людьми и посещайте различные семинары других компаний – здесь можно найти потенциального инвестора.

Воспроизводство основного капитала на предприятиях может осуществляться либо за счет прямых инвестиций, либо путем передачи объектов основного капитала учредителями в счет взносов в уставный капитал, либо при безвозмездной передаче юридическими и физическими лицами.

Основным методом расширенного воспроизводства основного капитала являются прямые инвестиции (капитальные вложения).

Прямые инвестиции представляют собой затраты на создание новых объектов основного капитала, расширение, реконструкцию и техническое перевооружение действующих объектов основного капитала.

К новому строительству относятся затраты по сооружению объектов на новых площадках.

Под расширением понимается строительство вторых и последующих очередей предприятия, дополнительных производственных комплексов и производств, а также сооружение новых либо расширение существующих цехов основного назначения.

Реконструкция представляет собой полное или частичное переоборудование и переустройство предприятия с заменой морально устаревшего и физически изношенного оборудования, механизацией и автоматизацией производства, устранением диспропорций в технологических звеньях и вспомогательных службах. В результате реконструкции достигаются увеличение объема производства на базе новой, более современной технологии, расширение ассортимента или повышение качества продукции, ее конкурентоспособности на рынке. Реконструкция может осуществляться и в целях изменения профиля предприятия, и организации производства новой продукции на имеющихся производственных площадях.

Техническое перевооружение включает комплекс мероприятий (без расширения производственных площадей) по повышению до современных требований технического уровня отдельных участков производства, агрегатов, установок путем внедрения новой техники и технологии, механизации и автоматизации производственных процессов, модернизации и замене устаревшего и физически изношенного оборудования новым, более производительным; устранению узких мест, совершенствованию организации и структуры производства.

Финансирование прямых инвестиций осуществляется за счет:

– собственных финансовых ресурсов и внутрихозяйственных резервов;

– заемных денежных средств;

– привлеченных денежных средств, получаемых от эмиссии ценных бумаг, паевых и иных взносов юридических и физических лиц;

– денежных средств, поступающих в порядке перераспределения из централизованных инвестиционных фондов концернов, ассоциаций и других объединений;

– средств внебюджетных фондов;

– ассигнований из бюджетов различных уровней, предоставляемых на безвозвратной основе;

– средств иностранных инвесторов.

Основным источником прямых инвестиций в основной капитал продолжают оставаться собственные средства предприятий (60–70%, а по отдельным предприятиям и 100%).

Собственные источники являются самыми надежными из всех существующих источников финансирования инвестиций. В идеале каждой коммерческой организации необходимо всегда стремиться к самофинансированию. В этом случае не возникает проблемы, где взять источники финансирования, снижается риск банкротства. Имеются и другие положительные стороны. В частности, самофинансирование развития предприятия означает его хорошее финансовое состояние, а также имеет определенные преимущества перед конкурентами, у которых такой возможности нет. Основными собственными источниками финансирования инвестиций в любой коммерческой организации являются чистая прибыль и амортизационные отчисления.

Собственные источники финансирования прямых инвестиций в широком смысле подразделяются на две группы – источники, получаемые от результатов основной деятельности предприятия и мобилизация внутренних резервов.

Собственные источники, получаемые в результате основной деятельности предприятия, включают амортизационные отчисления и прибыль от основной деятельности.

Основной целью предприятия в условиях рынка является получение максимальной прибыли. Прибыль от основной деятельности – важный источник финансирования прямых инвестиций предприятий, который увязывает конечные финансовые результаты деятельности и возможности по развитию. Однако доля ее в источниках финансирования в связи с нестабильным состоянием реального сектора и его низкой рентабельностью остается незначительной.

Прибыль должна направляться на развитие предприятия в том случае, если уровень технического развития предприятия низкий, что является тормозом для выпуска конкурентоспособной продукции и возможной причиной банкротства предприятия. Распределение прибыли на предприятии должно быть обосновано в экономическом и социальном плане.

Использование прибыли как источника финансирования реальных инвестиций, направленных на расширение, реконструкцию и техническое перевооружение предприятия, имеет положительный аспект для предприятия и в том плане, что эта прибыль не облагается налогом на прибыль по существующему налоговому законодательству. Эта льгота не может уменьшить фактическую сумму налога на прибыль (рассчитанную до вычета льгот) более чем на 50%. Но и в этом случае предприятие получает существенную льготу по налогу на прибыль.

Амортизационные отчисления также являются главным источником воспроизводства основных фондов.

Амортизационные отчисления призваны обеспечить не только простое, но и в определенной мере расширенное воспроизводство. В развитых странах мира амортизационные отчисления до 70–80% покрывают потребности предприятий в инвестициях.

Преимущество амортизационных отчислений как источника инвестиций по сравнению с другими заключается в том, что при любом финансовом положении предприятия этот источник имеет место и всегда остается в распоряжении предприятия.

Мобилизация внутренних резервов состоит в том, что часть оборотных активов предприятия изымается из основной деятельности (так как эта деятельность может быть замедлена в виду капитального строительства или оборотный капитал оптимизируется) и пускается на финансирование капитального строительства.

Планирование источников финансирования прямых инвестиций осуществляется на основе сметной стоимости строительства с определения собственных средств, которыми может располагать инвестор.

При недостатке собственных источников финансирования инвестиций предприятия вынуждены прибегать к внешним заимствованиям.

К заемным денежным средствам относятся долгосрочные кредиты банков, которые могут предоставляться предприятиям:

– на строительство, расширение, реконструкцию и техническое перевооружение объектов производственного и непроизводственного назначения;

– на приобретение движимого и недвижимого имущества (машин, оборудования, транспортных средств, здание и сооружений);

– на осуществление природоохранных мероприятий.

Источником финансирования воспроизводства основных фондов являются также заемные средства других предприятий. Предприятиям могут предоставляться также займы индивидуальными инвесторами (физическими лицами).

К заемным источникам финансирования капитальных инвестиций также относится лизинг. Лизинг – это вид предпринимательской деятельности, направленной на инвестирование временно свободных денежных средств, когда по договору финансовой аренды (лизинга) арендодатель (лизингодатель) обязуется приобрести в собственность обусловленное договором имущество у продавца и предоставить это имущество арендатору (лизингополучателю) за плату во временное пользование для предпринимательских целей. Лизинг позволяет предприятиям снизить уровень собственного капитала в источниках финансирования инвестиций.

Сущность лизинга состоит в следующем. Если предприятие не имеет свободных средств на покупку оборудования, оно может обратиться в лизинговую компанию. В соответствии с заключенным договором лизинговая компания полностью оплачивает производителю (или владельцу) оборудования его стоимость и сдает в аренду предприятию-покупателю с правом выкупа (при финансовом лизинге) в конце аренды. Таким образом, предприятие получает долгосрочную ссуду от лизинговой фирмы, которая постепенно погашается в результате отнесения платежей по лизингу на себестоимость продукции. Лизинг позволяет предприятию получить оборудование, начать его эксплуатацию, не отвлекая средства от оборота. В рыночной экономике использование лизинга составляет 25% - 30% от общей суммы заемных средств. Принятие решения в отношении лизинга базируется на соотношении величины лизингового платежа с платой за использование долгосрочного кредита, возможностью получения которого располагает предприятие.

Основное отличие между собственными и заемными финансовыми ресурсами заключается в том, что процентные платежи вычитаются до налогов, т.е. включаются в валовые издержки, в то время как дивиденды выплачиваются из прибыли (таблица 6). Данный эффект носит название эффекта налоговой экономии. В качестве показателя налоговой экономии выступает ставка налога на прибыль.

Таблица 6 – Сравнение источников финансирования

Из таблицы 6 видно, что кредитное финансирование более выгодно для предприятия, чем финансирование с помощью собственных финансовых средств. В то же время, кредитное финансирование для предприятия является более рисковым, так как проценты за кредит и основную часть долга ему нужно возвращать в любых условиях, вне зависимости от успеха деятельности предприятия.

Привлеченные средства – источник финансирования прямых инвестиций, получаемые предприятиями на финансовом рынке.

Выпуск ценных бумаг – облигаций, векселей и их размещение на финансовом рынке существенно расширяют возможности предприятий по привлечению временно свободных денежных средств предприятий, организаций и граждан для инвестирования.

Средства из федерального и региональных бюджетов и из отраслевых и межотраслевых внебюджетных фондов выделяются в основном на финансирование федеральных, региональных или отраслевых целевых программ, реализация которых позволит сконцентрировать финансовые ресурсы на наиболее важных направлениях развития отраслей хозяйства и социальной сферы. Безвозмездное финансирование из этих источников фактически превращается в источник собственных средств.

Бюджетному финансированию присущ ряд принципов: получение максимального экономического и социального эффекта при минимуме затрат; целевой характер использования бюджетных ресурсов; предоставление бюджетных средств стройкам и подрядным организациям по мере выполнения плана и с учетом использования ранее выделенных ассигнований.

Достижение максимального эффекта при минимальных затратах выражается в том, что бюджетные средства должны предоставляться лишь в том случае, если соответствующий проект обеспечивает наибольшую результативность.

Комплексная оценка экономической эффективности любого инвестиционного проекта, в финансировании которого используются средства федерального бюджета, выполняется по системе различных критериев и показателей эффективности, отражающей интересы каждого участника. Для государства в качестве такого критерия выступают макроэкономические показатели: прирост валового и чистого национального продукта, национального дохода; для предприятия - размер увеличения прибыли; для населения - размер снижения стоимости квартир, различных услуг социального характера.

Целевой характер использования бюджетных ресурсов заключается в том, что финансирование конкретных строек и объектов осуществляется после утверждения бюджета на соответствующий год, тем самым обеспечивается контроль за расходованием ресурсов по ранее определенным направлениям.

Финансирование может носить возвратный и безвозвратный характер. Возвратное финансирование, как правило, ориентировано на коммерческий эффект от осуществляемого инвестиционного проекта. Безвозвратное финансирование за счет средств федерального бюджета осуществляется при включении данного объекта строительства в утверждаемый перечень строек и объектов для федеральных государственных нужд.

Особенности современной инвестиционной политики в России – снижение доли финансирования предпринимательских структур за счет бюджетных средств и активизация самих предприятий по изысканию инвестиционных ресурсов, в том числе за счет инструментов и институтов финансового рынка.

Привлечение иностранных инвестиций обеспечивает развитие международных экономических связей и освоение передовых научно-технических достижений, хотя в принципе оно неспособно компенсировать недостаток отечественных инвестиций. Активизация иностранных инвесторов возможна только вслед за активизацией национальных инвесторов и предоставлением иностранным инвесторам благоприятного режима инвестирования.

Основной формой участия иностранного капитала в виде прямых инвестиций продолжает оставаться создание на территории России предприятий с иностранными инвестициями.

Выбор источников финансирования в основной капитал должен решаться предприятиями с учетом многих факторов: стоимости привлекаемого капитала, эффективности отдачи от него, соотношения собственного и заемного капитала, определяющего уровень финансовой независимости предприятия, степени риска различных источников финансирования, экономических интересов инвесторов и кредиторов.

Инвестиции в основной капитал определяются вложениями на длительный временной период, целью которых является получение прибыли. Они могут быть выражены в виде любой операции, направленной на управление ресурсами субъекта предпринимательства для увеличения реального капитала. Финансовые вложения такого характера могут иметь ограничения во времени, однако выделенного периода пользования ими должно быть достаточно для получения запланированных результатов. Модернизации результатов труда или увеличению объемов производства могут способствовать не только инвестированные денежные средства, но и ценные бумаги, права на имущества и технологии.

Инвестиции в основной капитал

Понятие

Имущество субъекта предпринимательства, выраженное в определенном ценностном измерении, идентифицируется как основной капитал. Он формируется инвестициями в предприятие за счет приобретенных ценностей, необходимых для обеспечения производства и получения прибыли. В основной капитал активы, имеющие характер материальных и нематериальных. К ним относятся движимое и недвижимое имущество, оборудование, земля, активы, инвестиции в проекты, задолженности контрагентов, гранты и разрешительная документация.

Финансовые вложения, используемые для покупок и для формирования или расширения основных фондов, определяются как инвестиции в основной капитал. Что это такое, и какие возможности они раскрывают?

Дополнительное финансирование бизнеса предоставляет возможность модернизировать оборудование, приобретать движимое и недвижимое имущество, необходимый инвентарь, инструменты, осуществлять строительные и ремонтные работы. Внешне процесс инвестирования выглядит как передача прав на ценности одного субъекта другому или результата финансирования одного предприятия другой ячейки общества.

Для обеспечения результативности инвестиции, необходимо правильно подобрать источник финансирования и объективно оценивать прирост вложения, что может быть обеспечено только при полном и компетентном раздельном учете по отраслям и экономическим секторам. Эффективность вклада зависит от того, какой объем инвестиций в основной капитал и от рациональности использования ценностей.

Роль инвестиций

Целью деятельности любого субъекта хозяйствования является получение прибыли.

Для ее реализации предприятие должно отличаться конкурентоспособностью. Такой статус можно достичь при использовании инновационных технологий в производстве, влияющих на качественные и количественные характеристики результатов труда.

Что такое капитальные вложения

Увеличению прибыльности и достижению преимущества перед конкурентами способствует создание необычного продукта, который явно отличается среди других предложений. Внедрение любого производственного новшества требует дополнительного финансирования. С его помощью можно совершенствовать новые технологии, разработать и пустить в производство новый продукт, что обеспечит коммерческую эффективность субъекта, его состоятельность и партнерскую привлекательность.

Инвестиции в основной капитал — это вогодно!

Инвестиция в основной капитал – это вложение, которое на перспективу должно принести прибыль. Инвестором может быть фирма, фонд, физическое лицо или государство. Процесс по привлечению инвестиций нуждающейся фирмой называется франдрайзингом.

Если вам хотелось бы создать свою фирму, для которой требуются немалые вложения, коих у вас не имеется – привлекайте инвестиции. Это выгодно, ведь с вашей стороны использование инвестированного капитала не имеет никаких рисков. А чтобы стало понятнее, давайте разбирать все по полочкам.

Инвестиции в основной капитал – это большая перспектива начинающих свое дело

Капитал. С самим определением инвестиций мы разобрались. А вот с основным капиталом еще предстоит. Кроме основного, в организации имеется еще и оборотный капитал. Оба вида капитала в общем виде – это любые денежные и неденежные, материальные и нематериальные средства, которые участвуют в деятельности фирмы. Объясним на простом примере с домашним производством пирожков: здесь ваш капитал – это деньги на закупку теста и начинки, оплату газа, воды и электричества, духовая плита, посуда и пр.

Оборотный капитал – это те затраченные средства, которые за один оборот окупятся. Для тех же пирожков – это оплата коммунальных услуг, затраты на закупку теста и начинки, оплата труда повара. При формировании цены на пирожки, мы подсчитываем затраченные на их производство средства (себестоимость). И те затраты, которые мы включаем в себестоимость, являются оборотным капиталом.

Основной капитал – это затраты крупнее, нежели для формирования оборотного капитала. Сюда относят такие составляющие бизнеса, срок службы которых составляет несколько лет. Их стоимость тоже переносится на цену продукта, но лишь частично (амортизация). В примере с производством домашних пирожков основной капитал – это духовая плита, стол, посуда.

Таким образом, инвестиция в основной капитал – это любое вложение в ваш бизнес в материальном и нематериальном виде, которое может принести прибыль инвестору. Снова о тех же домашних пирожках: у вас нет духовой плиты для готовки пирогов, инвестор вам ее покупает, а вы ему за это ежемесячно выплачиваете оговоренную сумму.

Что понадобится для привлечения инвестиций?

Просто так свои средства никто не станет вкладывать в вашу деятельность, должна быть выгода и для инвестора. Поэтому в таких случаях всегда составляется инвестиционный договор, в котором прописываются объект договора, обязательства, сроки и ответственность сторон. На основе этого договора инвестор и получает свою долю прибыли.

! В этом партнерстве рискует лишь инвестор, так как он не может быть уверен на все 100% в прибыльности вашего бизнеса. И если ваша фирма действительно не принесет никакой прибыли, вы не останетесь должны инвестору.

Правда, бездумно вкладывать тоже никто не станет. Для того чтобы привлечь инвесторские средства, вам понадобится бизнес-план (даже если ваша фирма работает уже несколько лет), обосновывающий и отображающий прибыльность вложений. Кроме этого, необходимо заранее обдумать условия, на которых вы согласитесь на инвестирование. Важно обдумать и момент закрытия договора. Продумайте заранее условия, действующие заключительном этапе. Иначе рискуете попасть в неопределённую ситуацию.

Итак, для привлечения инвестирования вам понадобится:

бизнес-план;
объективные и прозрачные условия для обеих сторон;
условия, действующие по истечении срока действия договора.

Как видите, привлечение инвестиций – довольно выгодное взаимодействие для двух сторон. Поэтому найти инвестора для действительно прибыльного дела не так уж и сложно. А значит и открыть свое дело без крупных вложений можно, даже если в проекте целый завод. Кстати, кроме инвесторов можно еще привлечь спонсоров, меценатов и доноров. Но об этом читайте в наших других статьях.

Видео: Основной капитал и человеческий ресурс компании

Приветствую вас, уважаемые гости и читатели блога!

Сегодня мы подробно разбираем понятие как инвестиции в основной капитал. Такие слова как инвестиции и капитал часто переплетаются между собой, поэтому суть данного термина и все что с ним связано, стоит рассмотреть детально.

Для начала разберем, что же такое основной капитал предприятия. Основной капитал, представляет собой субъект хозяйствования, выраженный в денежном эквиваленте. Он имеет собственную структуру, в которую входят, как и материальные так и нематериальные активы (лицензии, патенты и т.д.)

Понятие инвестиций и как оценивать различные виды обучения. Видео.

Инвестиции в основной капитал – это совместные расходы, осуществляемые на формирование и получение основных фондов (постройка и реконструкция, покупка новой недвижимости, транспортных средств и т.д.) С 2001 года перестал учитываться налог на добавленную стоимость при инвестициях в основной капитал.

Немалый объем вложений способствует быстрому развитию хозяйственным субъектам. Но показатели объема имеют тенденцию к частым изменениям, особенно в процессе производства и основных потребностях предприятия.

Существую определенные виды инвестиций в основной капитал:

здравоохранение;
строительство и недвижимость;
область сельского и рыбного хозяйствования;
строительство;
сфера сервисного обслуживания;
все виды продаж;
наука и образования;
искусство и спорт;
тяжелая и легкая промышленность;
предоставление частных и коммунальных услуг;

Это основные виды инвестиций в основной капитал, где хорошо прослеживается динамика.

Источники инвестиций в основной капитал

Каждая самостоятельная организация имеет свой учет и анализ инвестиций, основываясь на факторах и показателях.

Поэтому к основным источникам инвестирования стоить отнести: образование собственных средств (амортизационные и доходные отчисления), активы организации или предприятия, а также все инструменты производственного характера: марки и патенты на продукцию, паевые фонды.

Но не стоить забывать про акции компании (если есть), они также играют значительную роль. Равносильно, как и благотворительные фонды, которые имеют безвозмездный фактор, как в отдельных звеньях субъектах хозяйствования, так и в экономике государства.

Отчисления поступают в форме: банковского кредитования или других юридических, физических лиц, вложений из-за рубежа, бюджетных или не бюджетных средств.

Многие инвесторы полагаются на индекс инвестиций в основной капитал – как главный показатель эффективности, на который действую такие факторы, как:

экономическая политика государства;
среда для привлечения иностранных инвестиций;
совершенность налоговых реформ;
прогнозы рисков для инвесторов;

Если рассматривать отдельные области страны или разные предприятия тогда на объемы инвестиций в основной капитал могут повлиять:

эффективность инвестиционных проектов
разумность использования ресурсов, принимающих участия в обороте
конкурентоспособный товар;

Когда правительство проводит неэффективную инвестиционную политику, инвестиции в основной капитал заметно сократятся. Инфляция в свою очередь служит также неким показателем о том, как поступают и двигаются зарубежные вложения.

Уровень инвестиций в основной капитал за последние годы

В предыдущем году (2015), инвестиции в основной капитал предприятий в Российской Федерации составило – 14,57 триллионов рублей.

В целом наблюдался инвестиционный рост малых организаций. Что касается средних и больших субъектов хозяйствования – основной капитал заметно уменьшился почти на 10,50 триллионов рублей в процентном выражении на 10,5 %.

Привлекая собственные средства, за последний год образовалось 49% вложений в основной капитал, доля которых увеличилась почти на 50%.

Но несмотря на столь положительную динамику, государственные инвестиции в основной капитал отечественных организаций, сокращаются. Банковская сфера также проявила себя, и сократила свое финансирование почти на 6 % за все десятилетие. А в частности кредитование, где за последние два года уменьшилось не только часть инвестиций, но и номинальность также.

Краткий вывод:

В целом, хотелось бы выделить значимость: как иностранных, так и отечественных вложений и определить их как нужный ресурс для развития в микро- и в макроэкономике.

А на этом все. Как вы думаете, что не дает увеличить уровень инвестиций в нашей стране? – жду ответов в комментариях. Делитесь информацией в социальных сетях, чтобы обсудить этот вопрос с вашими друзьями.